Ekspert kredytowy Pośrednictwo kredytowe - kredyty hipoteczne, konsumenckie, analiza kredytów walutowych

PKO Bank Polski i PKO Bank Hipoteczny jako pierwsze banki w Polsce wprowadziły do nowej sprzedaży kredyty hipoteczne ze zmiennym oprocentowaniem opartym na wskaźniku POLSTR 1M Stopa Składana.

To kolejny etap reformy wskaźników referencyjnych stopy procentowej w Polsce. Zgodnie z założeniami reformy nowe wskaźniki mają stopniowo zastępować dotychczas stosowane rozwiązania w produktach finansowych.

Czym jest POLSTR?

POLSTR to wskaźnik referencyjny stopy procentowej, który może być wykorzystywany przy ustalaniu oprocentowania produktów finansowych.

W przypadku nowych kredytów hipotecznych PKO BP i PKO Banku Hipotecznego zastosowanie znalazł POLSTR 1M Stopa Składana.

Dla klienta najważniejsze jest jednak nie samo pojawienie się nowej nazwy, ale to, w jaki sposób wskaźnik wpływa na oprocentowanie i późniejszą wysokość raty kredytu.

POLSTR + marża = oprocentowanie kredytu

W przypadku zmiennego oprocentowania konstrukcja kredytu opiera się na dwóch podstawowych elementach:

POLSTR 1M Stopa Składana + marża banku = oprocentowanie kredytu

Oznacza to, że sama wartość POLSTR nie mówi jeszcze, jakie będzie oprocentowanie konkretnego kredytu.

Bank ustala również marżę, która stanowi drugi element oprocentowania.

Dlatego dwie oferty, nawet jeśli korzystają z tego samego wskaźnika, mogą mieć różne oprocentowanie.

Co oznacza „1M”?

W przypadku kredytu opartego na POLSTR 1M oprocentowanie jest aktualizowane zgodnie z zasadami określonymi w umowie kredytowej.

W praktyce oznacza to częstszą aktualizację oprocentowania niż przy rozwiązaniu opartym na WIBOR 6M.

Nie należy jednak utożsamiać aktualizacji oprocentowania z automatyczną zmianą raty każdego miesiąca.

Jeżeli oprocentowanie pozostanie na tym samym poziomie, rata również może się nie zmienić. Jeżeli natomiast oprocentowanie ulegnie zmianie, może przełożyć się to na wysokość raty.

Kredyt ze zmiennym oprocentowaniem zawsze wiąże się więc z ryzykiem zmiany stopy procentowej. Sam bank wskazuje, że zmiana wartości wskaźnika może wpłynąć na odsetkową część raty.

Co z osobami, które są już w procesie kredytowym?

Zmiana dotyczy nowej sprzedaży kredytów hipotecznych.

Jeżeli jesteś już w procesie kredytowym, kluczowe znaczenie ma moment wydania formularza informacyjnego i zasady obowiązujące dla konkretnego procesu.

W przypadku PKO BP wnioski oparte na formularzach informacyjnych wydanych do 2 września 2026 r. włącznie są procesowane na dotychczasowych zasadach, czyli z wykorzystaniem WIBOR 6M.

Jeżeli klient chce przejść na kredyt oparty na POLSTR, konieczne jest przeprowadzenie procesu zgodnie z aktualnymi zasadami banku, w tym złożenie nowego wniosku.

Czy POLSTR oznacza automatycznie tańszy kredyt?

Nie.

To jedna z najważniejszych rzeczy, o których warto pamiętać.

Sama wysokość wskaźnika referencyjnego nie wystarczy do oceny atrakcyjności kredytu.

Na koszt finansowania wpływają również m.in.:

- marża banku,

- oprocentowanie,

- wysokość raty,

- RRSO,

- koszt ubezpieczeń i produktów dodatkowych.

Dlatego nie warto oceniać kredytu wyłącznie na podstawie tego, czy POLSTR jest w danym momencie niższy lub wyższy od innego wskaźnika.

Co ta zmiana oznacza dla przyszłego kredytobiorcy?

Przede wszystkim warto świadomie sprawdzać, na jakim wskaźniku oparta jest oferta oraz jak często oprocentowanie może być aktualizowane.

Przy kredycie ze zmiennym oprocentowaniem dzisiejsza rata nie jest gwarancją tego, jak będzie wyglądała rata w przyszłości.

Dlatego przed podpisaniem umowy warto sprawdzić nie tylko wysokość raty, ale również:

jaki wskaźnik zastosowano, jaka jest marża, jak działa aktualizacja oprocentowania oraz jakie są pozostałe koszty kredytu.

POLSTR to ważna zmiana na rynku hipotecznym

Wprowadzenie POLSTR do nowych kredytów hipotecznych jest kolejnym etapem reformy wskaźników referencyjnych w Polsce.

Dla klienta najważniejsze pozostaje jednak nie to, jak nazywa się sam wskaźnik, ale jak skonstruowany jest jego konkretny kredyt i ile będzie kosztowało finansowanie.

W kolejnym artykule pokażemy, jak porównywać kredyty hipoteczne oparte na POLSTR i na jakie parametry zwrócić szczególną uwagę.